Будущий реформатор буддизма родился в Восточной Индии в царстве Джахор в городе Бангала во дворце царя Кальяна Доброго и царицы Прабхавати Лучезарной. Когда второму сыну царской четы Чандрагарбху, впоследствии ставшему известным как прославленный учитель Атиша, исполнилось полтора года, родители привели его в местный храм Камаларупи. Мальчик, на удивление своих родителей и всех присутствующих, без каких-либо наставлений сделал простирание перед объектами почитания внутри храма и внезапно произнёс: «Благодаря состраданию моих родителей я обрёл драгоценную человеческую жизнь, наделённую благоприятной возможностью видеть ваши великие образы. Я всегда буду следовать в своей жизни вашим надёжным наставлениям». После этого, выйдя из храма, принца представили его подданным, и он помолился о раскрытии своего высшего потенциала, чтобы иметь возможность удовлетворить все их насущные потребности. В своей молитве он также просил о том, чтобы обрести одеяние духовного искателя, отрёкшегося от семейной жизни, чтобы избавиться от гордости и всегда относиться к другим людям с сострадательным сочувствием и тёплой любящей заботой. Такое поведение маленького ребёнка было очень необычно и вызвало у всех присутвующих большое удивление. С возрастом желание Атиши стать странствующим монахом только усиливалось, что вызывало у родителей двоякие чувства. С одной стороны, они были рады, что их ребёнок быстро и всесторонне развивается, но, с другой – среди трёх сыновей Чандрагарбха был самым способным, кроме этого, благоприятные знаки во время его рождения убедили царскую чету в том, что мальчик должен быть наследником престола. Поэтому, когда Атише исполнилось 11 лет (по тем временам обычный возраст для бракосочетания), царь и царица тщательно подготовились к женитьбе сына. Накануне свадьбы к Атише во сне явился медитативный образ Будды, который рассказал мальчику, что пятьсот жизней подряд он был нищенствующим монахом, и именно поэтому его совсем не влечёт к преходящим удовольствиям этого мира, также он узнал о том, что семейная жизнь вовсе не является целью его нынешнего воплощения. О своем чудесном сне Атиша никому не рассказал, но, дипломатично используя другие доводы, он искусно освободил себя от необходимости супружества. После этого знаменательного сна мальчик твёрдо решает найти духовного учителя и, сказав своим родителям, что собирается пойти на охоту, отправляется на поиски того, кто смог бы помочь ему обрести себя. В джунглях Атиша встречает святого жреца-брамина Джетари, живущего как буддийский отшельник. От него мальчик принимает обеты Бодхисаттвы (существа, стремящегося к пробуждению) и получает мудрые наставления. После этого отшельник направляет мальчика в уединённый монастырский университет Наланду к духовному учителю Бодхибхадре, от которого Атиша опять получает обеты Бодхисаттвы и учение. За дальнейшими инструкциями мальчика направляют к великому мастеру Видьякокиле, затем – к знаменитому мудрецу Авадхутипе, который советует Атише вернуться домой, вести себя со всеми уважительно, но постараться увидеть недостатки роскошной жизни и затем вернуться к нему.
Родители были несказанно рады увидеть своего сына, они надеялись, что он наконец остепенится, женится и начнёт готовиться к своему будущему правлению. Но после того как родители узнали, что Атиша хочет провести всю жизнь в созерцании и вернулся только для того, чтобы сложить с себя обязанности принца, они были глубоко потрясены и попытались отговарить сына. Царь предложил сыну рядом с дворцом построить уединённый монастырь, в котором Атиша мог бы обучаться, раздавать милостыню и управлять государством. Но Атиша ответил им: «Для меня этот золотой дворец ничем не отличается от тюрьмы. Принцесса, которую вы сватаете, ничем не отличается от дочери демонов, вкусная еда ничем не отличается от сгнившей плоти собаки, а эти атласные одежды и драгоценности – от лохмотьев из кучи мусора. С этого дня и впредь я решил жить в джунглях у стоп мастера Авадхутипы и обучаться у него. Все, что я прошу, – это немного молока, мёда и коричневого сахара, и после этого я уйду».