Стимулирование промышленного развития направлено главным образом на создание военного потенциала и отраслей, непосредственно связанных с военным производством. На военные нужды расходуются крупные средства как открытого, так и специального секретного бюджета. Военные расходы с 1966 по июнь 1970 возросли в 10 раз. В 1970 они составили около 40% бюджета (или около 30% стоимости валового национального продукта). Военно-промышленный комплекс представлен (1972) финансовыми группами в составе концерна «Кур», инвестиционной компании «Банк Дисконт» (один из трёх крупнейших банков в стране) и «Г. А. С. индустрис». Огромный ввоз капитала и приток квалифицированной рабочей силы обеспечивают сравнительно высокие темпы роста сельского хозяйства (с 1948/49 по 1969/70 в 5,4 раза) и промышленного производства (с 1950 по 1969 более чем в 5 раз). В 1965—67 происходил значительный спад экономической активности, вызванный постоянной инфляцией, хронической несбалансированностью доходов и расходов, особенно связанных с военными расходами, увеличением зависимости от иностранного капитала, подготовкой к войне. В 1967 спад сменился подъёмом в результате усиленной милитаризации экономики (развитие военной промышленности), а также использования дешёвой рабочей силы арабов, привлечённых с оккупированных территорий. С начала 70-х гг. возникли кризисные явления в экономике И., вызванные огромным ростом военных расходов, усилением зависимости от иностранного капитала.
Экономика И. развивается главным образом за счёт иностранного финансирования. Ввоз капитала за 1948—70 составил свыше 12 млрд. долл. (в том числе за 1967—70 свыше 4 млрд.): «помощь» и займы США, различные субсидии сионистских организаций, реализация израильских займов за границей, частные инвестиции, а также платежи ФРГ (репарации, реституции), займы. Иностранный частный, преимущественно американский, а также английский и западногерманский, капитал занимает господствующие позиции в экономике, частично за счёт государственных предприятий, продаваемых иностранным монополиям. Действуют мощные иностранные монополистические объединения, например «Палестайн экономик корпорейшен» и«Американ Исраэл корпорейшен». Доля национального капитала составляет примерно 1
/3 всех капиталовложений. Удельный вес государственного капиталистического сектора заметно снижается; в 1958 доля государственного и «общественного» (Еврейский национальный фонд и др.) финансирования в общих капиталовложениях в экономику составляла 54%, а в 1968 — 41%.