Любимые места домового — красный угол, на печи за трубой, в запечье и подпечье, у порога, на голбце, на чердаке, в углу клети, в подполе. Впрочем, как мифологический хозяин усадьбы он может выбрать любой уголок дома или двора. Его часто видят в хлеву, особенно на его северной стороне, в яслях, конюшне, сенном сарае. Домовой не прочь также жить в бане, а то и в мусорной куче. А в некоторых русских областях верили, что домовой живет в специально подвешенной для него во дворе сосновой или еловой ветке с густой разросшейся хвоей. Такую ветку называли «маткой». Считалось, что у него есть и своя дорожка во дворе, и упаси хозяев Боже туда что-нибудь поставить. Место, облюбованное домовым, ни в коем случае нельзя занимать — если лечь на это место, можно заболеть. Как и прочая нечистая сила, домовой обычно дает о себе знать по ночам. Днем же он сидит на своем любимом месте — на чердаке, за печью или там, где ему больше нравится.
Если же домовой вдруг покинет дом, наверняка случится несчастье: семья впадет в бедность, хозяйство разрушится, скот начнет падать или умрет кто-то из членов семьи. Без домового «дом держаться не станет», говорили в народе. Домовой охраняет благополучие в семье, выполняет все хозяйственные работы: вздувает и поддерживает огонь в печи, убирает дом, сушит зерно, ездит за водой, ухаживает за скотом. По ночам он осматривает хозяйство, сторожит дом от воров. Будучи мифологическим главой семьи, он следит за тем, чтобы домочадцы жили мирно, и сурово наказывает зачинщиков ссоры, лжецов, нерях. За домовым признавалось право поучать людей, осуждать или одобрять их поступки, проверять, как сделана работа. Вот что рассказывают в Полесье.
На Русском Севере также известны подобные случаи.