Деньги делают деньги. От зарплаты до финансовой свободы

Вот что предлагает Алексей Соловьев для инвесторов с капиталом 50 000–100 000 рублей.

Разделите портфель на 2–3 части.

Первая категория – облигации среднего уровня риска (категории B+, А–). Это надежные облигации муниципальных образований и компаний с государственным участием. Самые надежные – ОФЗ (облигации федерального займа), гарантом по ним является государство. Но доходность самая низкая, 3–6 % годовых. По другим облигациям можно получить больше, но и риски выше.

Вторая категория – акции голубых фишек. Это акции надежных компаний, пользующиеся наибольшим спросом. Таких компаний в России всего 15, среди них, само собой, Сбербанк, «Газпром», «Лукойл» и другие монстры. За последние годы наблюдались как взлеты их котировок, так и оглушительные падения, но в целом это надежные вложения, просто надо не спешить их продавать при снижении стоимости, а следует ждать роста и продавать на подъеме. Доходность по ним очень разная, зависит от многих факторов.

Для информации: за период с конца 2014 года до конца 2018 акции Сбербанка показали высокую доходность – 68,6 % годовых, «Газпрома» – 4,8 %, МТС – 8,12 %. Как видите, разброс очень большой, и никто не мог это спрогнозировать.

Для этой категории инвесторов может быть интересен индивидуальный инвестиционный счет (ИИС). С его помощью можно проводить операции с ценными бумагами. Преимущество перед другими счетами заключается в том, что через три года использования этого счета вам полагается налоговый вычет. Если вы получаете официальную зарплату и платите с нее налог (НДФЛ), то часть его можно вернуть. Но есть много ограничений. Максимальная сумма, которую можно вернуть, составляет 52 000 рублей в год. Это означает, что на ИИС вы должны внести 400 000 рублей. Если вы заработаете на фондовом рынке 10 % годовых, то есть 40 000 рублей, то получите от государства еще 52 000 рублей. Это уже 23 % годовых. Но при бóльших суммах вложений это не работает, такие условия.

У кого денег побольше

Инвесторы с капиталом 1 млн рублей

Разделите ваш портфель на большее количество частей, только помните, что для человека с относительно невысоким достатком есть ограничения при вложениях в ценные бумаги. Существует так называемый статус «квалифицированного инвестора», которого человек достигает при вложениях более 6 млн рублей, он позволяет покупать все что угодно. Если вы не достигли этого статуса, то не сможете покупать многие ценные бумаги, в первую очередь большинство иностранных.

Во-первых, как и инвесторы с небольшим количеством денег, покупайте облигации, акции.

Во-вторых, добавьте к этому покупку иностранных ценных бумаг. Но приобрести их не так просто, как российские, напрямую торговать с заграницей не получится. Можно купить бумаги так называемых биржевых инвестиционных фондов (ETF). Эти фонды собирают ценные бумаги иностранных компаний, которые затем можно купить в России. Лучше всего в данном случае приобретать бумаги фондов, привязанных к крупнейшим биржевым индексам, таким как NASDAQ или Shanghai Composite. На длительном промежутке времени они показывают неплохой рост и достаточно надежны.

Разделите все ценные бумаги или некоторые их типы на две части: российские и иностранные, получите компетенции для приобретения бумаг иностранных компаний и разложите ваш портфель по валютному признаку (используйте для начала рубль и доллар). Ведите раздельный учет по каждой валюте.

Попробуйте какой-нибудь один высокорисковый инструмент – например, инвестирование в компанию на стадии pre-IPO (это когда компания намеревается в ближайшее время привлечь инвесторов), такое вложение может быть очень удачным. Или купите так называемые мусорные облигации с рейтингом B– и ниже (то есть облигации компании, которую независимые оценщики котируют очень низко, но в которую вы почему-то верите). Помните, что это рискованная стратегия: на этих бумагах можно хорошо заработать, если они «выстрелят», либо много потерять (их стоимость может сильно упасть, но то, что они совсем обесценятся, маловероятно). Но если вы готовы вложить миллион и работать по 20 часов в неделю, то у вас будет время на анализ ситуации и перспектив компании. Может быть, вам и повезет.

Инвесторам первого и второго типа Алексей рекомендует стратегию «buy & hold», то есть «купить и держать». При этом надо 2–4 раза в год проводить ребалансировку, подробный анализ ситуации, отслеживать плохие новости и тенденции и на основании этого принимать решение об изменении своего пакета вложений – что оставить, а что продать или купить.

Для богатых

Инвесторам с капиталом 1 млн долларов