Инвестиции без риска. Как заработать на жилье, образование детей и пенсию

Покупая ETF, вы берете на себя риски этого рынка (санкции, взлеты, падения и другие экономические составляющие), а также риски класса актива: акций, облигаций, золота или недвижимости.

3. Особенности российского рынка ETF

Должна отметить, что на Московской фондовой бирже торгуются (на момент написания книги) всего два поставщика ETF: FinEx и ITI Funds. Поскольку конкуренция слабая, комиссии за управление у них не ниже 0,45 %, а чаще 0,9 %. К тому же по сравнению с фондами на американском рынке российские предлагают довольно скромное наполнение: примерно по 15–20, обычно не более 100 бумаг.

Сравним расходы на самостоятельную покупку акций голубых фишек РФ с расходами при покупке фонда, например у FinEx. На момент написания книги получается, что выгоднее все-таки первое: издержки на покупку акций у брокера небольшие (в моем случае составляют 4 копейки за сделку), а расходы на содержание фонда FinEx существенно портят картину. Именно поэтому важно делать расчет издержек перед покупкой актива. Подробно об этом поговорим в главе про выбор брокера.

Глава 7Создание вашего персонального инвестиционного портфеля

Итак, мы наконец приступаем к самому интересному – составлению инвестиционного портфеля. С чего начать?

Забиваем в поисковик слово «инвестиции». Он выдает нам около 58 млн результатов. Там будут сайты банков, брокеров, финансовых пирамид – все вместе. И ни один из этих сайтов не скажет прозрачно и доступно, какова вероятность того, что вы потеряете свои деньги.

Каждый фонд, каждый инструмент будет кричать вам только о своих плюсах, потому что так устроена реклама. И в случае, скажем, с зубной пастой анализ плюсов – это логично и правильно. Вы сравниваете, сколько полезных веществ находится в одной и другой, оцениваете вкус и упаковку, затем смотрите на стоимость и принимаете решение. Вы не раз покупали разные зубные пасты, и появление нового бренда на рынке не должно вас настораживать: система контроля качества уже позаботилась о том, чтобы паста не нанесла никакого ущерба вашему здоровью, и вам остается только выбирать лучшее.

Однако когда дело касается инвестиций, никто не проверяет качество продукта и не несет ответственности за вред, нанесенный вашему кошельку. Даже в случае с финансовыми пирамидами мошенникам часто удается скрыться от правосудия.

Именно поэтому, приступая к созданию инвестиционного портфеля, вам придется отступить от привычной модели «анализ выгод» к модели «анализ рисков». Принимая решение о вложении в тот или иной вид инвестиций, вы должны понимать продукт, который планируете купить, а не слепо верить в него, поддавшись рекламе.

Мы часто мечтаем о волшебной таблетке «с огромной выгодой и нулевыми рисками», поэтому соблазн купить новый продукт, не разобравшись в нем как следует, огромен. Однако на поверку 90 % этих новых продуктов в лучшем случае оказываются старыми в новой упаковке. А в худшем – очередным обманом.

Чтобы чувствовать себя более уверенно на таком сложном рынке, как рынок инвестирования, нужно усвоить только одно, но самое главное: методы управления рисками. На самом деле это не так уж сложно.

Эту книгу я задумала как пособие для людей, у которых инвестиции не основная работа, а инструмент для сохранения сбережений и достижения финансовых целей. В тренинге мы называем таких людей пассивными инвесторами. Поэтому все способы управления рисками здесь будут простыми и действенными.

Вспомните, что вы делаете, чтобы устранить риск проспать на важную встречу, от которой зависит ваша карьера. Правильно, устанавливаете будильник. Именно о таких простых инструментах управления рисками мы и будем здесь говорить.

Как управлять риском высоких издержек

Издержки на пути инвестирования есть на разных этапах. На рис. 1 представлен список издержек, которые встречаются на пути каждого инвестора. Брокеры зарабатывают на комиссиях от сделок с ценными бумагами, депозитарий берет оплату за услуги по хранению, банки – за перевод денежных средств, управляющие компании берут свой процент за управление и т. д.

Рис. 1.

Профессиональные инвесторы зарабатывают на прибыли от удачных сделок. Мы же, как пассивные инвесторы, должны учиться контролировать издержки. И делается это очень просто.

1. Сравните тарифы разных брокеров

Прежде чем направлять деньги на инвестиции, сравните тарифы у разных брокеров. Не верьте, что комиссий нет, потому что так просто не бывает. Не ведитесь на рекламные акции: возможно, что-то будет бесплатно какое-то время, но потом с вас все равно возьмут деньги.