Инвестиция на миллиард. Как увеличить прибыль, сократить расходы и обыграть Уоррена Баффета

Разрабатывая свою инвестиционную стратегию, свой алгоритм, инвестор должен учитывать такой фактор, как стресс. Стресс – это постоянный спутник инвестора. Успешные трейдеры по-разному ведут борьбу со стрессом: занимаются спортом, медитируют, на некоторое время полностью абстрагируются от рынка или меняют методику работы. Инвестициями не стоит заниматься интеллектуально ленивым и тревожным людям. Желание стать богатым тут не играет роли, нужно просто любить эту работу и радоваться ей.

Потеря денег приносит значительно большее расстройство инвесторам, чем радость от выигрыша. Если инвестор все внимание переключает на кратковременные колебания, то видит, как изменяется его портфель, но при этом не считает доходы.

Работать на бирже с капиталом чужих инвесторов морально тяжело, потому что с их стороны чувствуется постоянное давление, а это вызывает стресс. На рынке происходят движения, из-за которых могут появиться угрозы открытым позициям и прочие ситуации. С такой деятельностью не каждый сможет справиться. Поэтому многие успешные трейдеры работают со своим капиталом или в инвестиционных компаниях, где управляют деньгами клиентов этих компаний, а сами получают определенную сумму в виде заработной платы.

Самый неприятный момент в управлении чужим капиталом заключается в полной зависимости от инвесторов. Удержать, а тем более приумножить деньги очень сложно, поэтому потерять своих инвесторов можно не только в случае плохой работы, но и в случае хорошей, когда ваши успехи слишком ярко выражены.

Если раньше люди предпочитали делать долгосрочные вложения и получаемый доход от этого их удовлетворял, то сейчас этого делать не стоит. Вложив во что-то деньги, теперь уже нельзя чувствовать себя в безопасности в течение многих лет, поэтому подход к инвестированию надо сделать более гибким. Например, в последнее время совершать крупные сделки с целыми папками ценных бумаг инвесторам стало сложнее. Публичные фондовые рынки теперь приносят разочарование участникам, и такие действия привели к тому, что многие банки на Уолл-стрит стали открывать частные биржи – темные пулы. Летом 2011 года 30 % всех сделок приходилось на них. Почему это произошло? По словам банкиров с Уолл-стрит, они привлекали тем, что инвесторы начали спокойно выкладывать информацию о своих крупных биржевых приказах в открытый доступ.

Если отслеживать рост денежной массы, то сейчас можно отметить первые признаки начинающейся инфляции. Чем быстрее рост цен, тем выше инфляция, поэтому нужно инвестировать в такие активы, как золото, земля, валюта иностранных государств. Если ожидается дефляция, то предпочтение стоит отдавать финансовым активам, различным облигациям. Советую также не все средства инвестировать в недвижимость, потому что это в настоящее время очень рискованное дело из-за изменчивости цен на рынке и низкой доходности инвестиций в этой сфере.

Глава 5Спекулянты

На рынке есть такие уникальные игроки, за которыми наблюдают федеральные структуры и действия которых играют огромную роль. Сделки заключаются ими в крупных и особо крупных размерах, поэтому законодательство требует от них еженедельных отчетов. К ним относятся маркет-мейкеры, хеджеры или операторы рынка, которых многие еще называют коммерческими трейдерами. В руках таких игроков сосредоточен огромный капитал, и их присутствие на рынке обязательно. Они производят продукт и одновременно занимаются его использованием. Хеджеры открывают позиции на рынке в коммерческих, а не спекулятивных целях, как это делает большинство мелких трейдеров. Кроме того, никто не знает рынок так хорошо, как они.

Второй большой сегмент участников торгов на рынке – мелкие спекулянты. Они считаются мелкими участниками, и чаще всего к ним относят неинформированную публику. Сделки у этой группы трейдеров не считаются крупными, поэтому правительство не обращает внимания на них как на участников. Как правило, они торгуют с переменным успехом, но в большинстве случаев итогом становится полная потеря всех вложенных денег. Почти на всех рынках спекулянты и хеджеры находятся по разным сторонам сделок.

Третья группа торговцев на биржах – крупные спекулянты, которыми обычно выступают брокеры крупных бирж, а также не очень большие по величине хедж-фонды. Они наблюдают за движением рынка и по ходу набирают позиции. Затем от них происходит вливание больших денежных объемов на самых максимальных значениях. Алгоритм работы у них довольно сложный, но их задача – добиться разворота рынка в обратную сторону. Дело в том, что они вливают огромные объемы на одну из сторон рынка и больше них вложить средств уже никто не может, то есть рынок дальше в этом направлении двигаться не в состоянии, поэтому он разворачивается.

Остановимся подробнее на спекулянтах. Само слово «спекуляция» произошло от латинского слова specula, что в переводе на русский означает «наблюдение».