Финансовая осознанность. Как зарабатывать, экономить и приумножать деньги

Сбалансированное разнообразие

Андрес Паскуаль и Эсекель Баррикарт, авторы сказки «Медведь, тигр и дракон» (Andres Pascual, Ecequiel Barricart. El Oso, El Tigre y El Dragon), получившей литературную премию в 2017 году, выдвигают интересный тезис: внутри нас живут три животных. Медведь упорядочивает наши эмоции и прогоняет страх, чтобы мы чувствовали себя особенными; тигр управляет нашими поступками и прогоняет стресс, чтобы мы достигли наших целей в материальном мире; дракон смотрит на нашу жизнь с высоты и прогоняет чувство экзистенциальной пустоты, чтобы мы увидели цель, которая придает ей смысл.

Чтобы полностью реализоваться, нам нужно достичь баланса между этими животными.

В зависимости от периода жизни вы должны лучше кормить определенное животное, чтобы сделать его сильнее. В юности должен реветь тигр. Когда вы достигаете зрелого возраста, вашего внимания требует медведь, забытый за годы работы. В моменты кризиса должен воспарить дракон, чтобы вы увидели перспективу, приблизились к своим эмоциям и действиям и утвердили свою жизненную цель.

То же самое происходит с инвестиционным портфелем: все в нужное время. Существуют финансовые инструменты, соответствующие конкретным профилям инвесторов: более консервативные, более рискованные, ориентированные на будущее. Какой из них лучший? Это зависит от того, в каком периоде жизни вы находитесь и каковы ваши цели. Тем не менее несомненно, что вы всегда должны поддерживать сбалансированное разнообразие.

Возьмите свою корзину более чем на один рынок

Систематические риски не исчезают при диверсификации портфеля, но мы можем держать их под контролем, инвестируя в различные рынки: денежные средства, инструменты с фиксированным доходом, инструменты с переменным доходом... Или в разбросанные по всему миру — в Азии, Европе, США, — если мы готовы взять на себя валютные риски. Мы также можем выбрать рынки, не связанные с финансами, такие как недвижимость или альтернативные активы, которые я рассмотрела в предыдущей главе.

Простой способ диверсификации — это взаимные фонды. Проще говоря, они могут быть описаны как механизм, который собирает сбережения у большого числа людей и инвестирует их в обмен на комиссию.

В зависимости от фонда деньги могут быть инвестированы в денежные активы, инструменты с фиксированным или переменным доходом, производные финансовые инструменты, в комбинацию вышеперечисленных, в другие фонды и даже в недвижимость.

Помимо диверсификации, преимущество фондов заключается в том, что они позволяют инвестировать мелкие суммы и обеспечивают бóльшую ликвидность.

Чтобы платить меньшую комиссию, стоит выбрать индексный фонд, то есть тот, который не усложняет жизнь рискованными, сложными инвестиционными стратегиями, а ограничивается отражением результата определенного индекса. Позвольте мне объяснить это более подробно.

Я уверена, что вы слышали о таких понятиях, как Ibex 35, Dow Jones, Nasdaq... Это индексы, отображающие конъюнктуру фондового рынка или состояние конкретного сектора компаний. Например, Ibex 35 включает тридцать пять испанских биржевых компаний с наибольшей ликвидностью. Это ориентир для инвесторов, хотя на фондовом рынке есть много других компаний, которые этот индекс не включает.

Индексные фонды пытаются придерживаться одного из этих индексов. Они не берут на себя большой риск, они инвестируют в соответствии с тенденцией на рынке. Это дешевый способ диверсифицировать корзину, потому что он и требуют меньшего обслуживания.