В августе 1947 г. британский парламент утвердил «План Маунтбэттена» в качестве Закона о независимости Индии. Страна вступила в новый период: на месте колонии Британская Индия в ночь с 14 на 15 августа возникли два самоуправляющихся доминиона — Индийский Союз и Пакистан. 14 августа стал Днем независимости Пакистана, 15 августа — Индии. Оба доминиона вошли в Британское содружество наций. Сохранялось и финансово-экономическое присутствие метрополии. Однако доминионы получали возможность устанавливать дипломатические отношения с иностранными государствами, были созданы первые независимые национальные правительства. Учредительное собрание Индийского Союза получило полномочия издавать свои законы, приступило к работе первое независимое правительство Индии. Председателем Учредительного собрания стал один из деятелей ИНК — Раджендра Прасад, первым премьер-министром Индии — Джавахарлал Неру. Первоочередными задачами новой государственной власти стали индианизация административного аппарата и вооруженных сил, работа по подготовке новой конституции и разработка системы отношений с субъектами федерации. Статус доминиона Индийский союз сохранял с 1947 по 1950 г. Правительство доминиона Пакистан возглавил Лиакат Али-хан, генерал-губернатором стал лидер МЛ и руководитель движения за создание Пакистана Мухаммад Али Джинна. В качестве доминиона Пакистан просуществовал с 1947 по 1956 г.
Раздел на два государства повлек за собой разрыв традиционных экономических и торговых связей в регионе: производственной и сырьевой базы промышленности, производящих сельскохозяйственных районов и потребляющих сельскохозяйственную продукцию крупных городских агломераций, единой ирригационной системы и транспортной сети. Взаимные финансовые претензии, трудности с разделом валютных резервов и урегулированием проблемы имущества беженцев наслаивались на недовольство обеих сторон установленными границами доминионов и остающимися территориальными претензиями. Сокращение производства, вызванное политическим и экономическим хаосом, обострило проблему занятости, привело к росту безработицы и накалило и без того взрывоопасную ситуацию.
Массовое переселение индусов и сикхов из Пакистана в Индию и мусульман в Пакистан привело к нарастанию индусско-мусульманской розни в обоих доминионах и к всплескам насилия: грабежам, погромам, разрушению жилищ беженцев, массовым убийствам. Идея противопоставления индусов и мусульман, нашедшая закрепление в создании двух самостоятельных государств, продолжила свое существование в условиях развития независимой Индии, на территории которой оставались 45 млн мусульман, что составляло 12% населения страны (данные на 1947-1948 гг.). Оставшееся в Индии мусульманское население имело несколько ареалов концентрации, однако значительная его часть была территориально распылена и не могла претендовать ни на отделение, ни на автономию. Почва для дальнейшего развития индусского и мусульманского коммунализма устранена не была. Попытка решить вопрос о судьбах мусульманского меньшинства Британской Индии посредством создания Индии и Пакистана в 1947 г. породила три новые проблемы: статуса индусского меньшинства в Пакистане, мусульманского меньшинства в Индии, а также взаимоотношений двух государств, которые развивались конфликтно и были чреваты периодическими военными столкновениями. Раздел привел к возникновению двух уровней противостояния индусов и мусульман в Южной Азии: межгосударственного и внутригосударственного.
Раздел Британской Индии на два доминиона был, очевидно, исторически предрешен не только конкретными действиями заинтересованных сторон, включая британцев, но и объективно нараставшими на протяжении веков противоречиями между двумя крупнейшими конфессиями на территории Индостана, а также процессами становления этноконфессиональных общностей с закономерно возникающим стремлением к обособлению и самоопределению. История последующего развития Индии с ее устойчивыми традициями парламентаризма и Пакистана с частыми сменами власти и склонностью к военно-авторитарным режимам позволяет говорить о разности двух типов политической культуры: преимущественно секулярной в Индии и имеющей тенденцию к растущей исламизации в Пакистане.
Проблема окончательного определения государственных границ между двумя доминионами оставалась нерешенной и зависела от разработки формулы присоединения княжеств к Индийскому Союзу или Пакистану. Вхождение княжеств в Индию или Пакистан, согласно положениям «Закона о независимости», зависело от волеизъявления их правителей и проходило в основном по конфессиональному принципу. В период с 1947 по 1949 г. 555 из 601 княжества присоединились к Индии (остальные вошли в состав Пакистана). В новых провинциях, представлявших собой союзы княжеств или отдельные княжества, были проведены выборы в законодательные органы и созданы правительства. Губернаторами провинций (раджпрамукхами), как правило, становились бывшие князья.